Indusind银行评级'买'：另一个稳定的四分之一Forbank

Indusind Bank（IIB）报告了Q3FY19符合我们估计的Q3FY19经营业绩;但是，IL＆FS的低于预期的规定导致盈利表现优惠。关键亮点：（a）IL＆FS继续是标准的;尽管银行加强了它的规定，但它们低于预期，表明朝Q4FY19歪斜，促使在FY19E EPS中削减6％。（b）与RBI的报告没有重大恐惧，以及企业增长（> 39％Y-O-Y）表示银行对书籍质量的舒适。（c）贷款增长35％，持续的尼斯队和运营杠杆升降了27％Y-y的营业利润。