重磅信号！果然大调仓明星基金经理行动了：谢治宇大举加仓银行

2021-01-26 12:29:11来源：中国基金报

新年以来不到1个月的时间，在经济基本面好转，货币政策仍未转向的“呵护”下，A股市场如期演绎春季“躁动”行情，上证指数时隔5年时间再次站上3600点，但板块分化剧烈，个股方面涨少跌多，港股则在南下资金涌入下，恒生指数今年以来涨超10%。

为了更好地迎战开年行情，2020年年度排名战刚过，手握重金的明星基金经理已经开始大举调仓换股，最新披露的基金上市交易公告书显示，兴全基金明星基金经理谢治宇管理的兴全合润基金1月份大举加仓银行板块，富国创业板两年定开等多只基金则在1月份增持了港股配置。

兴业银行新进谢治宇前十大重仓股

当市场还在关注明星基金经理四季报持仓时，最近基金上市公告书显示，明星基金经理在1月份已经开始大幅调仓换股。

1月25日，由明星基金经理谢治宇管理的兴全合润混合基金发布上市交易公告书，公告显示，截止2021年1月21日，兴全合润最新规模达到241.73亿元，相比去年年末增长了17.36%。兴全合润的股票仓位为88.28%，相比去年年末提升了2.07个百分点，继续高仓位迎战市场。

不过，值得注意的是，随着A股市场的核心龙头股估值进一步走高，“核心资产”是否出现估值溢价引发市场热议时，谢治宇在开年大举加仓银行板块，增加了持仓组合的“防守性”。

截止1月21日，在行业配置上，制造业占兴全合润的资产净值比例达到59.71%，仍为第一大重仓行业；金融业占比高达13.55%，相比去年年末大幅提升了8.74%，是仅次于制造业的第二大重仓板块，也是他加仓最多的一个板块；信息传输、软件和信息技术服务业占比5.67%，相比去年年末微幅增加了0.86个百分点。

兴全合润的前十大重仓股也出现不小变动，海尔智家、三一重工、中国平安依旧占据兴全合润前三大重仓股位置，不过，海尔智家取代中国平安，晋升该基金的第一大重仓股。

银行股中的兴业银行以及安防龙头股——海康威视新进兴全合润前十大重仓股，数据显示，兴业银行及海康威视今年以来分别上涨9.77%、39.46%。

半导体板块中的晶晨股份、光伏龙头股隆基股份退出前十大重仓股。

多只次新基金已经完成建仓

1月25日同时披露的其他几份基金上市交易公告书，也曝光了基金经理调仓换股的动向，富国创业板两年定混合基金上市交易公告书显示，该基金成立于去年7月14日，截止1月22日，成立以来净值上涨33.46%，今年以来涨超13%，表现可圈可点。

截止1月21日，富国创业板两年定开混合基金最新股票仓位为88.59%，相比去年年末提升了27.54个百分点，已经基本完成建仓，此外，港股占基金资产比例为1.21%，而去年年末该基金并未配置港股资产。从前十大重仓股变动看，亿纬锂能取代分众传媒晋升头号重仓股，科拓生物、晶盛机电、深信服、鼎龙股份4只个股新进其前十大重仓股，迈瑞医疗、火星人、博腾股份、仙乐健康退出前十大重仓股。

成立于去年7月24日的华夏创业板两年定开最新股票仓位为86.94%，相比去年年末提升近17个百分点，也在6个月建仓期临近时基本完成建仓，相比去年年末，东方财富新进前十大重仓股，先导智能退出前十大重仓股。

其他基金的调仓换股上，道通科技新进汇添富科创板两年定开混合前十大重仓股，虹软科技退出前十大重仓股。

恒玄科技、澜起科技新进易方达科创板两年定开混合前十大重仓股，思瑞浦、蓝特光学退出前十大重仓股。

比亚迪电子、恒玄科技、思摩尔国际三只股票新进南方科创板三年定开混合前十大重仓股，天合光能、芯朋微、中芯国际退出前十大重仓股。

持续关注具备核心竞争力的公司

展望2021年投资机会，兴全合润基金经理谢治宇曾表示，未来将继续坚持自下而上精选个股的操作理念，持续关注具备核心竞争力的优秀公司，平衡好公司短期估值与长期价值，不断寻找具有良好投资性价比的优秀公司。整体配置以具备良好发展前景、估值合适的中长期价值品种为主，总体结构较为均衡。

据汇添富科创板两年定开基金经理马翔介绍，该基金坚持以企业基本面分析为立足点，寻找代表科技发展方向的主航道，并在科创板内寻找能够成长为行业领袖的公司，中长期持股，分享企业成长增值。基金主要投资于高端制造、IT、医药三个科技创新板块，保持行业相对均衡；在每个板块内，选择竞争格局相对清晰的子行业，挑选竞争优势显著的龙头公司，在盈利增速和估值匹配的前提下进行投资布局。

易方达科创板两年定开基金经理郑希在四季报中透露，组合以信息产业、高端制造业和医药行业为核心仓位，同时提升了估值较低的港股科技龙头的配置比例。

华夏创业板两年定开混合基金经理林晶称，该基金始终专注于投资受益于创新驱动的科技型企业。重点投向四大方向：TMT(通信、电子、计算机等)、互联网(娱乐互联网、消费互联网等)、生物医药(医疗器械、医疗服务、疫苗、CXO 等)、高端制造(光伏、新能源车、军工等)。投资板块以创业板和科创板为主。

南方科创板三年定开基金披露的季报中提到，基金投资范围主要聚焦于科创板公司，坚持从长期价值和产业趋势出发，更加坚定持有能够抵御经济周期波动的龙头公司，以更长的视角去进行投资的判断与决策。